發布時間：2023-03-21 17:10:12
序言：寫作是分享個人見解和探索未知領域的橋梁，我們為您精選了8篇的機構論文樣本，期待這些樣本能夠為您提供豐富的參考和啟發，請盡情閱讀。
一、臺灣的QFII制度：
臺灣于1990年12月28日頒布該項制度，允許外資專業投資機構自1991年起直接投資臺灣股市，規定符合特定資格條件的外資專業投資機構，可以直接申請投資臺股。最初獲準進入臺灣證券市場的外資機構投資者必須滿足以下條件中的一項：（1）若是外資銀行，它的總資產要在西方大銀行排名前500名之內，且持有證券資產總額在3億美元以上；（2）若是外資保險公司，要求從事保險業務10年，且持有證券資產總額在5億美元以上；（3）若是基金管理機構，要求公司成立滿5年，且經營證券投資基金資產總額在5億美元以上。1991年3月，臺灣核準第一家外資專業投資機構直接投資臺股。
1993年以來，臺灣監管當局不斷放寬成為QFII的資格條件：
（1）增加QFII的類別。1993年QFII主體從外資銀行、保險公司、基金管理公司拓展到外資證券商和臺灣島內證券商擁有控股權的海外證券商，1995年拓展為外國政府投資機構和養老基金，1996年包括了共同基金、單位信托或投資信托；
（2））放寬經營年限要求。1993年把可擔任QFII的外資保險公司的經營年限從不少于10年放寬到不少于5年；
（3）放松實力要求。1993年有資格成為QFII的外資銀行從總資產為世界前500名降為世界前1000名；
（4）放寬證券投資要求。1993年對可以申請成為QFII的外資基金管理機構其經營證券投資基金資產額從5億美元以上放寬到3億美元以上，1995年進一步放寬到2億美元以上。對成為QFII的外資保險公司投資證券金額的要求從開始的不少于5億美元放寬到1995年的不少于3億美元。現行的QFII的資格條件包括：（1）若是外資銀行，它的總資產要在西方大銀行排名前1000名之內，且具有國際金融、證券或信托業務經驗；（2）若是外資保險公司，要求從事保險業務3年，且持有證券資產總額在3億美元以上；（3）若是基金管理機構，要求公司成立滿3年，且經營證券投資基金資產總額在2億美元以上；（4）對證券公司而言，凈資產超過1億美元且具有國際證券投資經驗；（5）其他機構投資者包括：外國政府擁有的投資機構、經營歷史不少于2年的養老基金、經營歷史不少于3年的互惠基金、單位信托、投資信托并且其管理的資產不少于2億美元。
臺灣QFII制度的演變情況詳見表一：資料來源：（1）LEE-RONGWANG，CHUNG-HUASHEN，"DOFOREIGNINVESTMENTSAFFECTFOREIGNEXCHANGEANDSTOCKMARKETS-THECASEOFTAIWAN"，APPLIEDECONOMICS，1999，31，1303-1314；（2）臺灣證券交易所。
在資金運用方面，一開始要求QFII將匯入資金基本上全部投于證券，1991年底允許QFII將匯入金額的10%存入3個月期的新臺幣定期存款賬戶，1992年初更允許這10%的金額可投資于距到期日3個月內的貨幣市場工具，1994年又允許QFII使用的3個月期定期存款賬戶到期后可以續存3個月，1995年將可投資貨幣市場工具的限額從10%提高到30%.1998年臺灣允許QFII投資期貨市場，2000年允許投資臺灣本土公司發行并在本土交易的可轉換債券和資信級別較低的金融債券。
當前QFII的投資范圍包括：（1）上市交易和柜臺交易的股票；（2）上市交易和柜臺交易的受益憑證；（3）政府債券、金融債券、普通公司債券和可轉換公司債券；（4）定期存款、貨幣市場工具、開放式基金、以現金結算的認購或認沽權證、國際金融機構發行的新臺幣債券等。QFII的投資享受一定的稅收優惠，除紅利部分需交納20%的預提稅外，QFII免交資本增值稅。
臺灣證券市場自由化進程將加速推進，可能在近期內取消對外資控制上市公司股權的上限設置（銀行、電訊及新聞出版類上市公司除外）。長期而言，隨著加入WTO，臺灣將最終取消QFII制度。
二、印度的FII制度：
印度的FII（FOREIGNINSTITUTIONALINVESTORS）制度類似臺灣的QFII制度。1992年印度政府外國機構投資者指引（GUIDELINESFORFOREIGNINSTITUTIONALINVESTOR）開啟外資參與印度證券市場的大門。根據1995年11月印度證監會（SECURITIESANDEXCHANGEBOARDOFINDIA，簡稱為SEBI）公布的SEBI（外國機構投資者）指引規定，外國投資者必須具有專業能力、財務實力、良好聲譽、歷史業績并受注冊地金融監管當局嚴格監管，經印度證監會和印度儲備銀行（RESERVEBANKOFINDIA，簡稱為RBI）批準后可取得FII資格。FII的投資范圍包括印度一級和二級市場上市證券（包括股票、債券、認股權證）、未上市的債券、印度國內的互惠基金及單位信托。FII投資單一印度公司股權上限為10%，所有FII投資單一印度公司的股權上限為24%，但特殊情況可達40%.投資所得在扣除10%資本增值稅和20%的股利與利息所得稅后可以匯出，無需進一步審批。
盡管開放程度不及臺灣，印度也不斷調整政策鼓勵機構投資。在原有的養老金、互惠基金、投資信托、保險公司、再保險公司、銀行、資產管理公司、投資顧問公司、機構投資組合管理公司、受托人、被授權人、受托代管公司的基礎上，最近FII的范圍擴大后涵蓋捐贈基金、大學基金、基金會和慈善基金等。印度證監會允許外國證券商代表注冊的FII在印度運作，外資可與印度伙伴合作設立合資股票經紀公司、資產管理公司、商人銀行。FII可開立外幣帳戶和非居民盧比帳戶，兩類帳戶之間的資金流動以市場匯率結算。近年來，印度資本市場的規模和深度均因引入外國機構投資者而有所發展。
三、外國機構投資者對當地市場的影響：
有關QFII對股市和匯市影響的論戰由來已久。支持者認為，由于穩定效應和示范效應，外國投資對本國股票市場影響正面。發展中國家股市投資者以散戶為主，易追漲殺跌，不利于市場穩定。外國機構投資者注重基本分析，利于股市的深化、穩定和成熟。反對者認為，外國投資者本身是不穩定和不確定的。外資的流入會托高股價，但其流出將拖低股票價格。如果沒有嚴格監管，大量而突然的外資出入會加大股市的波動。另一方面，外國投資將伴隨頻繁的貨幣兌換，不利于貨幣匯率的穩定。匯率風險的增加會影響對外貿易，并加大對沖成本。
臺灣與印度的情況均表明，外國機構投資者的進入增加當地市場的資金供給，具體情況如下圖所示。
資料來源：臺灣證券交易所，印度證券交易所。
截止2000年底FII在印度證券市場的累計凈投資達120億美元。
實證研究表明，外資的進出會加大本幣匯率的波動但對股市波動的影響輕微，另外，在外資流入之前，股價的波動主要由非基本因素變化引起，在外資流入之后，股價的波動由基本因素和非基本因素變化引致（LEE-RONGWANG，CHUNG-HUASHEN，1999）。臺灣的QFII總體買超，先虧后盈。外國法人從1991年4月起獲準匯入4.47億美元，其中多于臺灣股指4900點左右建倉，結果指數下跌到4000點，虧損累累。1992年外資匯入資金增為8.46億美元，但股指進一步下滑至3000點，QFII總體平均獲利率為-11.62%.1993年初，臺灣股市徘徊于3000-4000點，外資繼續吸納當地投資者避之惟恐不及的績優股，并一反臺灣股市超短線進出的作風，采取中長期投資策略，且操盤人也逐步本土化，當年第4季度臺灣景氣回升，股指上升到6000點，平均獲利35.94%，結果重視基本面研究的外國法人機構成為1993年和1994年多頭市場的贏家。
QFII進入不但影響了臺灣的投資理念，而且提高了臺灣市場機構投資者的比重。
表二：臺灣投資人類別交易比重年份臺灣自然人臺灣法人外國自然人外國法人
199689.38.60.02.1199790.77.60.01.7199889.78.60.01.6199988.29.40.02.4200086.110.30.03.6200185.510.10.04.4
資料來源：臺灣證券交易所
四、QFII制度對中國的影響與對策
首先，改變市場結構、資金供求。
由于外國機構投資者的進入，我國證券市場以散戶投資者為主的市場結構將會有所改善，機構投資者占比將會逐步提高。市場資金的供應渠道將進一步趨于多元化，股票市場與外匯市場的聯動性會進一步增加，投資者將會密切注意金融監管當局審批QFII的進展情況及其對市場的影響，人民幣匯率的波動將會加大，外匯市場和證券市場的國際化程度會逐步提高，那些在國際化進程中進展較快的國內金融機構將在未來的競爭中贏得先機。
其次，影響投資策略與投資理念。
目前我國證券市場投資者的主要目標是通過短線操作獲取二級市場價差，對股票價格的漲落關注過多，對上市公司本身的經營和效益則關心不夠。客觀地講，這種投資理念是我國特有的經濟制度和證券市場制度的產物。隨著越來越多的外國券商和外國投資者進入我國，國內券商和投資者與國外的接觸日益頻繁，國際上流行的投資理念將逐漸被我國的投資者接受。投資者會更加重視上市公司及其股票的投資價值，中長期投資、組合管理和風險管理意識也將深入人心。
最后，金融創新步伐將進一步加快。
由于在國外市場上的豐富經驗，QFII對金融衍生產品研究與開發將有一定的推動作用。境內外券尚、基金管理公司、保險公司等在金融創新方面的競爭將進一步加劇，對風險管理的要求會越來越高，各方對熟悉國內外市場運作的高級金融人才的爭奪將迅速升級。
我們的對策：
宏觀對策：精心策劃，配套改革，逐步開放。
我國建立QFII制度，需與加入WTO的承諾條款相協調，本著金融互惠的原則選擇信譽卓著、實力雄厚的外國機構投資者進入中國市場，適當保護關系國計民生的重要行業如金融業、電信業等，定期檢討開放效果，密切注意對外匯市場可能帶來的負面影響，根據具體情況調整相關政策，注意與外匯管理和金融監管制度協調，加快稅收制度、會計制度、信息披露等方面改革。
論文摘要:2006年5月,檢查組對天津市部分郵政儲蓄機構的內控狀況､現金管理等方面進行了專項檢查,并對天津市郵政儲蓄機構的經營狀況進行了調查研究｡本文就郵儲在機構､人員､內部管理等方面存在的諸多問題進行分析并提出防范風險特別是操作風險的政策建議｡
一､天津市郵政儲蓄機構的基本情況
(一)業務開展情況
1.儲蓄基本情況｡2006年9月末,全市郵政儲蓄存款余額達267.06億元,較年初新增儲蓄有款31.92億元,年增長率為13.57%;較去年同期新增儲蓄余額57.77億元,增長率為27.6%｡其中,定期儲蓄存款224億元,占儲蓄余額的84.07%;活期儲蓄存款42.2億元,占儲蓄余額的15.83%;定活兩便儲蓄存款0.09億元,通知存款0.1億元｡2006年9月末,郵儲存款余額市場占有率為9.76%,存款余額居全市第5位｡
2.中間業務情況｡目前,天津市郵政儲蓄機構開辦的中間業務有代收代付(工資､代收電信資費､養老金､失業保險金､代收水費電費等)､保險､國債和基金等業務｡截至2006年9月末,中間業務收入0.57億元,占郵儲業務收入16.17%｡其中保險業務量9.31億元,保險業務收入0.375億元,占中間業務收入的66.31%,市場占有率達到38.63%｡目前,已與全市9家壽險公司､3家財險公司建立了合作關系,的險種主要有壽險､家財險和意外險､機動車輛險等｡
(二)機構設置情況
天津郵政儲匯局成立于1989年12月份,隸屬天津市郵政局,目前設置綜合辦公室､市場部､信貸業務部､儲匯業務部､會計核算部､稽查安保部､保險業務部､清算中心､儲蓄卡部等部門｡
目前,天津市郵政儲蓄網點361個,其中市內六區郵政儲蓄網點155處｡共擁有自動柜員機(ATM)176臺,其中市內六區106臺,塘沽區15臺,大港區14臺｡
(三)人員情況
2006年9月末,天津市郵政儲蓄從業人員2076人,其中正式職工696人,占33.53%;具有大專以上學歷人員232人,占11.18%｡
二､當前郵政儲蓄存在的主要問題
(一)機構設置和人員素質制約郵政儲蓄業務的發展
其一,天津市郵政儲匯局為天津市郵政局所轄二級單位,各區縣儲匯分局為各區縣郵政局的業務部門,因此各區縣儲匯分局與市儲匯局并沒有行政隸屬關系;其二,郵政儲蓄獨立于郵政局,天津市郵政儲匯局作為專業局負責對各區縣郵政局的儲匯業務經營進行發展籌劃､業務指導､業務管理和監督檢查;其三,郵政儲蓄機構的人事管轄權集中于郵政局,市儲匯局對各區縣儲匯分局并不具備人員管理的權利｡這種業務與機構､人員相分離的管理模式,嚴重制約了郵政儲蓄的發展｡
目前,郵政儲蓄從業人員中只有1/3為正式職工,從業隊伍缺乏穩定性;大專以上學歷人員僅占11.18%,學歷層次較低,素質不強,業務水平不高,缺乏金融業務經驗及專業化管理能力,難以提供令用戶滿意的多元化金融服務｡
郵政儲蓄這種特殊的管理模式,使監管部門無法對郵儲的業務和管理人員進行有效的監管,大大削弱了執法力度,監管措施難以落實到位｡
(二)財務管理模式使現場檢查難以延伸
郵政儲蓄機構作為郵政局的下屬機構,其郵儲業務收入按季統一上劃天津市郵政局｡天津市郵政儲匯局作為報賬單位,其財務核算完全由天津市郵政局帳務中心負責｡郵政儲蓄沒有獨立的財務核算體系和行政管理機構,無法全面掌握財務收支情況,無從進行成本核算,制約了郵政儲蓄業務的發展｡
在這種財務管理模式下,銀行業監管機構無權對郵政部門的賬務進行檢查,也就使郵政儲蓄機構的財務收支完全游離于監管范疇之外,使現場檢查難以延伸,為監管工作帶來極大的困難｡
(三)操作風險是郵政儲蓄面臨的最大風險
銀行業操作風險是指由于銀行內部程序､人員､系統不充足或運行失當,以及因為外部事件的沖擊等原因導致直接或間接損失的可能性｡通過對天津市郵政儲蓄機構的日常監管､現金業務管理及內部控制狀況現場檢查發現,郵儲機構在現金業務､大額交易､網點管理等方面存在諸多操作風險隱患｡如單人進出庫房､不嚴格執行存款實名制､柜員交接時不對現金進行請點等嚴重違規現象｡這些問題的發生源于郵儲業務操作流程不完善､內控制度缺失和業務人員有章不循,若不及時進行整改,將極易造成操作風險,不利于防范案件和保證儲蓄資金安全｡三､政策建議
(一)積極推進郵政儲蓄改革進程
目前,中國郵政儲蓄銀行已開始籌建,郵政儲蓄改革已進入實質性操作階段｡郵政儲蓄機構應盡快做好成立郵政儲蓄銀行的準備工作,重點要在法人治理結構､銀行組織體系､內部控制和風險管理體系､分賬核算､人員專業化管理等基礎建設方面做好準備,力爭早日達到銀行經營管理等各方面的要求｡
(二)建立健全操作規程,完善風險管理機制
一是要建立健全各項業務的操作規程,科學制定財務管理､業務監督､業績考核等一系列相關制度和辦法,對重要崗位和敏感環節,應制定詳細的操作規程和監督管理辦法,加強事后監督,有效落實責任追究制度｡要組織相關人員對已不適應當前發展和基層實際管理情況的內控制度進行修訂,為無章可循的業務環節制定操作規程;二是建立風險管理機制,設置相應的風險管理機構,制定風險管理的制度和辦法,不斷提高對各項業務風險的識別和防范水平,為業務的全面開展奠定堅實的基礎｡
(三)引進和培養精通金融業務的專業人才
改革與發展,人才是關鍵｡首先,應大力引進金融和財務會計專業人才,充實從業人員隊伍,為改革和發展奠定基礎;其次,借鑒商業銀行的先進經驗,切實加強在崗職工培訓,提高從業人員業務水平;再次,建立一套完善的激勵約束機制,從物質和精神兩方面給職工以提高專業水準的動力和壓力｡通過上述措施營造聚才､育才和有利于優秀人才脫穎而出的用人機制,做到人盡其才,才盡其用,滿足郵政儲蓄業務發展對人才的需求｡
【關鍵詞】金融機構；績效評價；比較；平衡記分卡
引言
作為金融機構，無論商業銀行還是非銀行金融機構都需要一套有效的管理機制。管理是為了實現金融機構的目標，然而金融機構總目標對于金融機構內各個層次、各個職能部門的具體人員而言，并不都是清晰可見的。金融機構內部需要一套把每個員工的行為都引向金融機構總目標的系統，而績效評價系統恰恰可以通過衡量的內容在事前引導員工的行為；通過衡量的結果（同時配以獎懲激勵制度）在事后促使員工改進自己的行為，從而在“下一輪”工作中表現得更加符合金融機構的目標。因此，績效評價系統是實現金融機構目標管理控制過程中必不可少的重要環節。
金融機構作為以貨幣為經營對象的特殊企業，是面向廣大社會大眾的“準公共部門”，其經營的好壞可能影響到整個國家或社會經濟的發展，這使得對金融機構績效評價的評價內容跟其他企業有所不同。就拿銀行來說，如果有一套好的銀行經營績效評價體系，及時發現商業銀行的經營風險和財務風險并采取適當的對策，那么，1997年始發于泰國的亞洲金融危機就不會如此的曠日持久，也不會帶來如此大的影響。作為非銀行金融機構的股份制保險公司也是我國金融體系的一個重要組成部分，比如養老保險、人壽保險等，這些保險業務的好壞也涉及到國計民生和國家經濟的發展。本文選擇較為典型的商業銀行、中信實業銀行新華人壽保險公司上海分公司現行的業績評價體系進行比較分析，揭示其優劣，并著重分析我國金融機構業績評價體系應該改革的方向，希望能夠對建立一套行之有效的、符合我國金融體制改革戰略目標的金融機構業績評價體系有所幫助和啟迪。
一、我國商業銀行現行的業績評價體系
商業銀行是重要的金融機構，這已經是經濟理論界的一種共識。如新古典綜合派代表薩繆爾森認為：“銀行以及其他金融機構很像別的企業，它們被組織起來是為了它們的所有者賺錢。一個商業銀行就是一個相對簡單的企業，它為顧客提供某種勞務而以這種或那種形式從顧客那里接受報酬費。”新凱恩斯學派代表人物斯蒂格利茨對金融中介機構的界定是：“這是一些介于有額外資金的儲蓄和需要資金的借款者之間的企業，最重要的金融中介機構集團是銀行……”可見，從經濟學角度分析，商業銀行本質上是企業。從法律角度看，商業銀行是依據《公司法》設立的企業法人。既然商業銀行是法人企業，那么企業的財務效益目標就是績效評價的核心。
我國商業銀行建立的評價體系各有特色，主要包括兩類：一類是以專項業務為考核對象的評價體系；另一類是以經營機構為考核對象的評價體系。下面筆者就這兩種評價體系分別介紹典型的評價方法。
（一）以專項業務為考核對象的中國工商銀行上海市分行
中國工商銀行是國有商業銀行的典型代表，它的評價系統以專項業務為考核對象。中國工商銀行上海市分行為進一步推動全行各專項經營計劃的完成，確保全行經營利潤計劃的實現，根據全行效益創造的推動因素設立專項業務業績評價項目，具體體現在：維護存量市場、拓展增量市場、控制資產風險、激發組織活力、做大中間業務。具體的評價設計包括獎勵項目設定及獎勵費用預算安排兩大類。獎勵項目分為專項獎勵（專項獎勵、信貸資產質量、資金增值運作等）、市場拓展（貸款日均維護與拓展、存款日均維護與拓展等）、中間業務（工資業務、財險業務等）三類，并對每類項目詳細確定目標金額和獎勵費率。
中國工商銀行上海市分行認為專項業務業績考評是分行績效評價體系的重要組成部分，是支行行長經營績效評價的補充，可以進一步促進各專業部室有效管理本專業業務的發展。因而，中國工商銀行上海市分行把績效評價的重點放在各項專業業務上，為每個具體業務制定詳細的評價標準，并以各行部（部門）為評價對象，由各行部（部門）負責將業績評價獎勵落實到直接有關人員。
（二）以經營機構為考核對象的中信實業銀行上海市分行
與中國工商銀行上海市分行不同，中信實業銀行上海市分行為健全經營機構激勵和約束機制，提高各機構經營管理和創利水平，鼓勵先進，鞭策后進，充分調動各經營機構的積極性和創造性，提高科學化，規范化的管理水平，促進和完善責、權、利相統一的經營管理體制，真正做到獎優罰劣，首先把績效考核的對象確定為開業一年以上的所有經營機構，制定了等級機構評定指標體系，機構等級的評定指標體系包括效益、規模、質量、資產（客戶）結構、業務和安全等六個方面；然后對各方面具體指標確定權重、基本分、金額及其評價的計算模式；最后得出機構評定結果并與機構行長年薪掛鉤。
二、股份制保險公司的績效評價
作為非銀行金融機構的股份制保險公司也是我國金融體系的一個重要組成部分，新華人壽保險股份有限公司就是其中之一。其績效評價管理方法是在平衡記分卡制度的指導思想下制定的、一種比較新的制度。
美國會計專家羅伯特·卡普蘭教授和戴維·諾頓創制了“平衡記分卡”（BalancedScorecard），該卡由財務、顧客、內部經營過程、學習和成長四個方面組成。之所以取名為“平衡記分卡”，是因為要平衡兼顧戰略與戰術、長期和短期目標、財務和非財務衡量方法、滯后和先行指標以及外部和內部的業績等諸多方面。傳統的績效評估關注外部財務數據，已經快速地失去作用，不能為信息時代企業提供有效的規劃工具。平衡記分卡首先在美國的眾多企業得到實施，現在已經推廣到全球很多國家的企業中。實施過平衡記分卡項目的中國企業的高級經理們談及戰略與績效管理時，都非常稱贊平衡記分卡對其實踐所做出的巨大貢獻。
新華人壽上海分公司的績效評價管理方法是在平衡記分卡制度的指導思想下制定的，平衡記分卡的財務、顧客、內部經營過程、學習和成長四方面貫穿于十個部門的績效評價標準中。新華人壽上海分公司對營銷服務部、辦公室組織、人力資源部、計劃財務部、核保核賠部、客戶服務組織部、營銷業務部、培訓組織部、團體業務部、銀行業務部等十個部門分別制定相應的績效評價標準和具體的考核標準，取得了較好的成果。
三、比較與分析
（一）傳統績效評價系統存在的不足
1.傳統的業績衡量系統建立在傳統會計數據的基礎上，以財務衡量為主
這些數據對有形資產的刻畫淋漓盡致，但在對無形資產和智力資產的確認、計量、記錄、報告方面卻顯得捉襟見肘。而恰恰是無形資產和智力資產（包括員工技能、員工干勁和靈活性、顧客忠誠度、專利權和商標權、專有技術、商譽等等）對當今企業在競爭激烈的環境中獲得經營成功起著舉足輕重的作用。
2.傳統業績衡量系統注重企業內部，這在賣方市場情況下的確奏效，但是在買方市場條件下，廠商之間存在著激烈的競爭，他們無法再狂傲自大，否則便會失去顧客
因此，在業績衡量系統中，除了把視野投向內部經營過程外，還必須投向外部利益相關者，關注如何吸引顧客、如何令股東滿意、如何獲得政府的支持和贏得公眾的好口碑。
3.傳統的業績衡量系統偏重于對過去活動結果的財務衡量，并針對這些結果作出某些戰術性反饋，控制短期經營活動，以維持短期的財務成果
這導致公司急功近利，在短期業績方面投資過多，在長期的價值創造方面，特別是在有助于企業成長的無形的知識、智力資產方面投資過少，甚至削減這方面的投資，以至于抑制了企業創造未來價值的能力。而今天的企業面臨的是快速多變的經營環境，因此需要主動把握未來，努力提高未來績效。換言之，企業必須主動制定長遠戰略，作出“前饋性”反應。因此，企業業績衡量系統也應衡量未來業績的驅動因素。（二）商業銀行與新華人壽的比較
相比于新華人壽上海分公司，中國工商銀行上海市分行和中信實業銀行上海市分行的績效考核體系內容顯得有些單薄，他們之間的差別主要在于：
1.中國工商銀行上海市分行和中信實業銀行上海市分行的績效考核體系中指標計分方法不夠科學。中國工商銀行上海市分行在定量計分中過于注重對專項業務的考核，而對系統性的、整體上的定量幾乎沒有考慮到；與之相反，中信實業銀行上海市分行雖然從整個體系上進行考核，但沒有注重到具體的業務。然而，我們知道，業務和整體的考核是不可分割的。
2.定量指標和定性指標未能有效結合。兩家銀行的績效考核體系中的定量指標和定性指標是一種離散型的結合，未實現有機地融合，而只是不同層面的一種補充與被補充的松散結合關系。而定性指標處于對定量指標的補充位置，這就不能像新華人壽的平衡記分卡一樣實現定量指標與定性指標的有機結合。
（三）我國商業銀行績效評價系統存在的不足
近幾年來，從銀行長遠發展考慮，我國商業銀行對系統內部的經營績效評價問題進行了積極有效的探索與實踐，但隨著經營環境變化和內部管理的深化，現行的評價體系也逐步暴露出一些不足。
1.評價定位模糊
目前商業銀行內部經營績效評價存在定位不明確問題，集中表現為：對所屬分支機構的業績評價與所屬分支機構負責人工作成績的評價不分；內部評價與內部考核不分，導致評價側重點與目的被扭曲，評價過程的主觀成份增大，影響內部績效評價的客觀公正。
2.評價指標的設置游離于經營目標
（1）在指標的設置與權重的分布上未能真正實現“三性”的協調統一，往往顧此失彼；（2）過度重視短期財務結果，易助長一些分支機構管理者的急功近利思想和投機行為，最終影響經營效益的持續增長；（3）缺乏對分支機構成長性與貢獻度等經營性指標的衡量，降低了資源配置的效率；（4）評價指標的設置過于僵化和趨同；（5）缺乏對當今競爭環境下非財務因素的反映和關注，更是目前評價體系的缺失。
3.評價的時效性有待改進
評價還基本停留在會計年度上，雖然部分行在辦法中也強調了年度內不同期間的評價，但執行情況并不理想，仍屬于重結果的“秋后算賬”，對評價客體在經營過程中的導向性不強，難以適應信息時代的管理要求。
4.評價結果的失真現象普遍存在
內部評價所需的基礎數據基本上來自于財務會計報表與統計報表，由于技術與管理體制上的原因，數據失真現象并不鮮見，加之其他如人為操作的因素，評價結果的失真情況比較普遍。
（四）新華人壽存在的不足
在平衡記分卡的指導下，企業的績效考核體系會更為有效，也將發揮出更大的作用，以使企業達到理想的目標。相比于中國工商銀行上海市分行和中信實業銀行上海市分行，新華人壽的績效考核系統較為完善，但仍存在著一些不足：
1.在定量指標方面缺乏發展性指標
金融機構經營業績的評價指標應該動靜結合，多采用動態指標。財務績效評價本身的不足之處就是對過去業績的評價，采用發展性指標可以適當彌補這個缺陷。因為任何事物的發展都有一個趨勢，有一定的規律。
2.對現金流量指標不夠重視
新華人壽績效考核系統的定量指標所關注的焦點集中在資產負債表和損益表的有關項目中，對現金流量表中有關現金流量的指標關注比較少。而投資者、債權人、雇員、顧客和經理對企業創造未來的現金流動能力具有共同的利益，金融機構用以實現其財務責任的是現金，而非收益。因此，評價現金流量的金額、時間和不確定性是經營績效評價的基本目標之一。
結語
可以說，互聯網金融出現以來，人們的消費習慣、投資習慣、支付習慣等所有與金融相關的活動習慣，都在潛移默化地發生改變。不僅如此，互聯網金融作為金融的新興媒介，它的出現還對傳統的金融機構產生了深遠的影響，其中，金融機構中最有活力的地方金融機構也同樣面臨著互聯網金融帶來的機遇與挑戰。
（一）地方金融機構面臨的挑戰
1.存款搬家現象嚴重。方金融機構雖然近年來發展勢頭迅猛，但相比國有大型銀行仍有起步晚、民眾信任度低、網點少等不利因素，因此，存款吸收能力本就不具明顯優勢。互聯網金融興起后，很多銀行客戶將資金轉移至余額寶等既有存取便利又能生息的平臺，而這些互聯網理財產品大部分將集中的資金存放于大型國有商業銀行，因此，加劇了地方金融機構資金流失現象，導致地方金融機構可貸資金減少。2.金融中介功能面臨弱化。聯網金融改變了金融機構獨立霸占金融中介的局面，也對地方金融機構的金融中介功形成了一定的挑戰。中國互聯網支付業務交易規模由2010年的10858億元升至2012年的38412億元，其中，第三方支付所占據的份額達到近八成。2012年支付寶日交易金額超過45億元，周沉淀資金高達300億元，媲美中等規模城市銀行的沉淀資金量。巨額的支付業務交易規模對地方金融機構本就局限的支付中介功能產生了深遠的影響。3.經營服務模式面臨挑戰。前互聯網金融可以說在經營服務的多方面進行了細微考慮，一是通過淘寶、天貓等平臺，阿里金融擁有了堪比央行征信系統甚至在某些方面更加完善的數據庫，將其應用于對小微企業的貸款中，能有效甄別客戶，以達到既發展業務又能降低風險的目的。另一方面，互聯網金融尊重客戶體驗、強調交互式營銷、主張平臺開放，運作模式上更注重互聯網技術與金融核心技術的深度整合，為客戶提供靈活性產品，尤其互聯網金融為社會閑散資金做出投資安排，讓金融不再成為僅僅是富人的游戲，窮人也可以分一杯羹。正是因為有了這樣的客戶至上、公平對待的理念，互聯網金融才有了今天的迅猛發展，而這些服務模式與理念正是目前的地方金融機構所普遍欠缺的。因此，若在服務方面不迎頭趕上，金融機構將面臨著部分客戶、業務流失的風險。
（二）地方金融機構面臨的機遇
地方金融機構作為中國金融機構的生力軍，長期以來發揮著支持地方經濟發展的重要作用，而其特有的船小好掉頭的特點也決定著其對新鮮事物接受較快，能較快的適應新形勢發展。互聯網金融對于地方金融機構也將起到積極的鞭策作用，其成功經驗也可為地方金融機構所用。1.互聯網及大數據技術為商業銀行信用風險管理提供新的工具和相關數據。利用互聯網及大數據技術，地方金融機構可以通過建立一個龐大的信息數據庫，對相關的信息數據進行捕捉及整合，使得客戶信用行為透明度大大提高。在信息充分收集的情況下，互聯網和大數據技術將有效地降低信息不對稱狀態，提高商業銀行的資金安全。2.服務中小企業的特點與互聯網金融的“草根”性相契合。地方金融機構的一個突出特點便是服務中小企業，由于一般都具有法人資格，因此，決策鏈條短、貼近市場，對于中小企業的經營脈搏把握較準。而互聯網金融恰好也對于大型商業銀行一貫所忽視的中小“草根”企業，如阿里金融便是為小微金融服務的集團（籌）下的微貸事業部，主要面向小微企業、個人創業者提供小額信貸等業務;再如近年來不斷涌現的P2P借貸，是一種將非常小額度的資金聚集起來借貸給有資金需求人群的一種商業模型，面對的有資金需求的企業大多數是小微企業。若很好地將互聯網金融小微貸款的經驗運用于貸款業務，對于地方金融機構而言未必不是可取之道。3.獲得政府支持是地方金融機構優勢所在。由于地方金融機構一般帶有濃重的地方色彩，甚至可能是地方政府控股，在服務地方經濟的同時，在政策上也得到了地方政府的普遍支持，此外傳統金融機構在貨幣創造功能和在支付結算體系中的重要性，收到現行法律制度的認可和監督。而互聯網金融能否獲得、何時獲得監管當局的全面認可，能否得到社會的接受尚且是個未知的命題。鑒于此，地方金融機構應該抓住目前互聯網金融尚未對其形成實質性威脅的大好時機，改進經營理念，提升服務水平，加快業務創新，如此方可得到長期發展。
二、互聯網金融時代地方金融機構應對之策
面對互聯網企業的多次挑戰，我國銀行業也采取了試水電商、與電商平臺開展聯保貸款、提升網上銀行及手機銀行服務、發展線上供應鏈金融等措施減輕影響并積極開拓市場及客戶，但仍存在金融產品同質化等難題。要突破銀行業共同存在的難題，筆者認為，地方金融機構作為金融機構的弱勢群體，面臨互聯網金融的沖擊，應取長補短，將重點放在國有大型銀行忽視的中小微企業，走與互聯網金融合作而非對抗之路，充分吸收其優點，實現長遠發展。
（一）充分利用互聯網金融大數據優勢，打造全面的中小企業信用平臺
由于互聯網金融企業經過多年的經營，積累了大量可利用的客戶信用信息，具有良好的技術平臺、零售客戶資源和大數據，能有效解決中小企業和個人渠道不暢及信息不對稱的問題，如阿里巴巴創立15年來，買賣雙方在淘寶網上實名等級，消費習慣與出售行為都得到完整記錄與有效分析，這是央行征信系統所無法比擬的。地方金融機構如能與互聯網金融企業合作，利用其大數據，不僅要利用數據庫中的企業信用信息數據，更要挖掘企業深層的融資需求，對于有真實背景的確有還款能力的企業有限考慮放款。
（二）借鑒互聯網金融企業進行小微貸款的經驗，打造產品差異化的貸款模式
如上文所述，互聯網金融企業如阿里小貸針對的客戶基本全是小微企業，這與地方金融機構的業務類型重合度較高。地方金融機構首先應從戰略角度出發，樹立服務小微企業意識；最重要的是要深入學習和研究互聯網金融，取長補短，研發和推出貼合小微企業需求、操作界面友好、處理流程高效的網絡金融產品，著力開發以小額、信用、靈活為主要特征的網絡產品，如可通過網上銀行自助申請、自主提款和還款的產品，小微企業可根據銷售淡旺季等情況隨借隨還的產品，適合小微企業的短期融資和擴大再生產的中長期融資等不同需求的專屬信貸產品等。此外，依托小微企業與上下游客戶交易形成的供應鏈，開辦保理、商品融資、訂單融資等相關業務線產品。
（三）打造線上線下全方位服務模式
從目前國內保險公司組織機構形式和職能分配看，多數是實行總、分、支公司管理模式。保險公司分支機構作為最基層經營單位，其主要職能是銷售保險產品、提供保險服務，保險公司分支機構是保險公司運營系統的終端和服務窗口，是保險公司微觀經營基礎的重要組成部分，是保險公司業務收入和利潤的直接來源，其經營管理水平的高低在一定程度上決定保險公司的整體經營狀況，直接反映保險公司的社會形象和發展水平。加強基層保險公司的管理，提高基層公司業務發展能力和管理、服務水平，對于夯實保險公司發展的基礎、實現良好的經營業績至關重要。
一、基層保險公司經營管理中存在的主要問題
（一）在經營理念上，發展和管理、速度和效益的矛盾突出。經營過程中，為了保證完成保費計劃指標，基層公司領導把主要精力集中在完成保費計劃上，理賠管理、服務舉措、內部建設等方面工作存在諸多薄弱環節，業務發展屈服于管理的問題比較突出。面對競爭日益激烈而尚欠規范的市場環境，基層公司在處理速度和效益的關系上存在觀念上的偏差，重速度、輕效益，風險管理意識和風險控制水平不高，部分業務質量較差，為完成保費任務不計成本地承保一些賠付率高、連年虧損的業務，經營效益水平低，制約了保險公司的快速健康發展和壯大。
（二）在市場開拓思路上，業務領域狹窄，產品創新力度小，銷售渠道管理不完善。隨著我國市場經濟的日益發展，國民經濟所有制結構已經發生巨大的變化，個體、私營經濟已成為國民經濟的重要力量。然而，保險公司的業務領域沒有跟上形勢的變化，大企業、大項目仍然是各公司競相爭奪的焦點，存在巨大市場潛力的個體、私營經濟領域和地域廣闊的農村保險市場幾乎沒有得到有效的開發。從各保險公司產品結構看，部分市場需求接近飽和的傳統產品仍然是基層公司的主要保費收入來源，產品結構雷同、單一，不能適應快速變化的市場需求；基層公司對新產品開發推廣的積極性不高，工作力度太小，新興保險市場領域亟待加強開發。在銷售渠道上，雖然擴大了營銷業務和專、兼職業務，但在管理上沒有建立落實相應的制度，比較混亂。
（三）在市場競爭方法上，表現為“三高一低”的違規經營行為仍然是部分基層保險公司競爭的主要手段。近年來，部分專、兼職機構和個人人受自身經濟利益的驅動，違反保險監管部門的規定抬高手續費；部分基層保險公司為了搶占市場，不計成本地采取高返還、高手續費、高傭金、降低費率等違規手段招攬業務，并且有愈演愈烈的趨勢。保險市場的惡性價格競爭嚴重影響了市場秩序和保險公司的社會形象，影響了保險公司的經營效益，損害了被保險人的利益，造成大量保源流失，不利于保險業的健康發展。
（四）在服務水平上，技術含量較低，仍然存在過分依賴關系和人情的現象。基層公司在展業過程中，主要依靠業務人員的“關系網”拉業務，或者是通過大量招聘營銷員的“人海戰術”開拓市場，保險從業人員素質參差不齊，誤導消費，坑害被保險人利益等行為時有發生，部分業務人員忽視消費者心理狀態而采取死纏濫打的推銷方式。基層保險公司的“人海戰術”和“關系業務”的過度膨脹，使國民對保險的作用產生誤解，有的甚至產生反感情緒和厭惡心理，不利于培育國民的保險意識，損害了保險業的社會聲譽和保險從業人員的社會地位。另外，基層公司在理賠服務過程中，有的為了穩固與大客戶的關系不講原則地進行人情賠付或通融賠付，有的為了個人或小集體的利益進行人情賠付和搞假賠款，而對一些非關系客戶另眼相待，服務態度和質量差，違背保險經營的損失補償原則和最大誠信原則。
（五）在保險隊伍建設上，干部職工主人翁意識減弱，企業文化氛圍不濃，團隊協作精神不強。基層公司領導班子為了各自一時的政績和小集體的利益，短期行為突出，當公司整體利益和局部利益發生沖突時，過多地考慮自身的利益和職位，缺乏大局觀念和長遠發展的意識。在對員工管理方面，多為簡單的“一包一掛”（包保費任務、掛費用），忽視了對管理水平和經營效益的考核。對公司文化建設重視不夠，忽視對員工的經營理念、專業技能和職業道德素質教育。在“績效掛鉤”的考核機制下，基層公司業務人員和營銷人員過分地注重自身的經濟收入，沒有把從事保險工作當作終身的事業，缺乏主人翁意識，缺乏愛司愛崗和團隊協作精神。
二、基層保險公司經營管理中問題產生的原因
（一）尚處于發展初級階段的國內保險市場，沒有形成高效有序的市場運行規則。改革開放以來，國內保險業得到了長足的發展，保險業務快速增長，保險市場不斷發展，保險立法不斷健全。但與保險業發達國家相比，國內保險業還處于初級階段，市場主體較少，市場壟斷程度較高，市場競爭層次較低，規范有序的市場環境尚未形成，價值規律在保險市場中的作用尚未得到正常的發揮，國民保險意識有待進一步提高。在這種尚欠完善的保險市場環境下，市場供給大于需求，傳統市場領域趨向飽和而導致競爭激烈，新興市場領域因國民收入水平和行業發展水平的差異較大而沒有形成規模需求效應。直接經營業務和面向市場的保險公司基層單位受各自計劃任務的壓力和經濟利益的驅動，在市場監督管理力度不夠的情況下，難以避免地導致經營管理中的短期行為和違法違規行為。
（二）基層保險公司管理的精細化程度不高，內控管理制度不健全。1.部分基層公司在制定年度業務發展計劃指標時，缺乏對當地經濟發展水平和保險市場發展水平等因素的分析，下達的計劃指標難免簡單化和針對性不強，導致基層公司完成保費任務的壓力過大而盲目追求業務發展規模，業務質量不高，效益水平低下；或者是違規經營，采取一些不正當手段招攬業務。2.基層公司在經營管理過程中缺乏長遠發展的眼光，對保險市場開發沒有長遠的計劃和措施，著眼于短期利益。如在新興市場開發和新的保險產品推廣上，因為市場對保險的認知需要一個較長的過程，并且要求保險公司進行大量的宣傳和加大前期投入，一些基層公司考慮到投入大、收效慢而喪失了積極性，遇到困難就退縮，新興保險市場開發工作難以展開。3.基層公司內控制度不健全，統一法人制度執行不力，貫徹落實上級公司要求不到位。部分基層公司對管理工作重視不夠，沒有根據形勢的變化健全和完善內控管理制度，部分制度缺乏現實操作性，形同虛設，使管理工作無章可循而出現混亂的局面。部分基層公司統一法人意識不強，對上級公司制定的承保理賠、規范經營、財務管理等方面的制度和要求搞“上有政策、下有對策”，越權行為和違規行為時有發生。4.管理技術落后。部分基層公司電子化水平較低，運用電子化管理的認識和措施也有差距，有的還大量依賴和使用手工操作，給管理工作的精細化造成障礙。
（三）基層保險公司從業人員整體素質不高。據調查，部分基層公司業務人員90％以上沒有接受過正規的保險專業知識教育，文化水平較低，接受新生事物的能力較差。對員工培訓缺乏一套行之有效的制度，也沒有長期性的計劃。當前，基層公司大部分業務員依靠經驗和關系網展業，對保險的職能和作用認識不清，缺乏市場營銷、風險管理等學科知識的支持，承保理賠工作技術含量低，服務水平停滯不前，對公司的發展戰略、經營理念、經營管理辦法，以及多項改革措施和公司發展前景缺乏足夠的了解。也有相當一部分基層公司高管人員不完全具備職業經理人的素質，對于發展戰略、經營目標、市場營銷、成本核算、人力資源配置、考核機制、統一法人制度等重要管理職能缺乏足夠的認識和綜合靈活地加以運用。
三、提高基層保險公司經營管理水平的措施
基層保險公司要在競爭日益激烈的保險市場上占有一席之地，必須認真分析并解決經營管理中存在的問題和不足，做好以下四個方面的工作，不斷實施新的競爭戰略和提高經營管理水平。
（一）轉變經營觀念，變粗放式經營為集約化經營。我國加入WTO后，國內保險公司發展已經面臨各方面的挑戰。基層保險公司過去那種粗放式的經營管理模式，已經不能適應形勢發展的需要。基層保險公司在經營管理過程中必須樹立成本效益觀念，苦練內功，以增強盈利能力和提高市場競爭實力為中心，實現公司業務速度和效益的同步增長，不斷發展壯大。在業務發展戰略上，要深入調查了解當地經濟發展情況，認真分析市場變化，不斷研究市場動態，多角度、全方位地挖掘市場潛力，以先進的經營理念、靈活的展業方式、豐富的保險產品、優質的保險服務參與市場競爭，促進業務快速、持續、健康發展。要不斷學習和借鑒同業發展的先進經驗，彌補自身的不足，增強發展的后勁。基層保險公司領導班子要有長遠發展的眼光，避免經營管理中的短期行為，堅持依法依規經營，加強公司各項管理和基礎建設，為公司長遠發展打好基礎。
（二）加快創新步伐，提升市場競爭力。創新是發展的不竭動力，是提高競爭實力的客觀要求。要加快產品創新，在深入分析和研究市場需求的基礎上，加大對新產品的開發和推廣力度，加大宣傳和投入力度，努力開拓新的市場領域，不斷形成新的業務增長點，徹底擺脫業務發展依賴于傳統險種的束縛。基層保險公司在業務發展戰略上，對我國國民經濟所有制結構發生的變化要有充分的認識，不能老是把眼光局限于一些國有大企業上，應充分挖掘個體、私營經濟和廣大農村市場的潛力，充分利用保險人、經紀人等中介機構資源，培養一批忠誠于公司、職業道德素質高的營銷隊伍，完善落實好營銷員管理制度、人管理制度、經紀人管理制度，開辟新的業務發展渠道。要加快服務創新，創新服務的內涵和形式。基層保險公司要突破保險服務僅限于承保和理賠的局限，強化對客戶的延伸服務，倡導增值服務和跟蹤服務。加強對承保前的風險評估和承保后的風險管理，對客戶提出全面合理的風險防范建議，既有利于提升服務質量和水平，又有利于提高公司經營效益。
剛剛過去的2001年注定要成為引人注目的一年。就中國證券市場而言，2001年也是不同尋常的一年。眼下，我們還很難對此間發生的許多事情作出客觀的評價，但證券市場的劇烈震蕩給我們造成的強烈沖擊，以及由此反映出的證券市場深層次的問題卻不得不引起我們的深思。其中，機構投資者發展和監管問題也是引起廣泛關注的問題之一。筆者認為，市場經濟從本質上是法制經濟，市場經濟中的許多問題從根本上也要從法律上尋找出路。眾所周知，世界上成熟和先進的證券市場都是以成熟理性的機構投資者為基礎的，我們發展培養和規范機構投資者的選擇是符合證券市場內在要求，符合國際證券市場發展趨勢的明智之舉，問題的關鍵在于我們如何以及用什么樣的方法來發展和監管我們的機構投資者。事實表明，囿于歷史和客觀的原因，我們在發展和規范機構投資者問題上已經出現問題，《基金黑幕》以及中國證監會基金監管領導的悲嘆說明了問題的嚴重性。對于新興的中國證券市場而言，發展過程中出現這樣和那樣的問題都是可以理解的。關鍵在于我們要正視這些問題，要花力氣研究這些問題，只有在不斷總結中提高，我們的證券市場才有出路。本文試圖從法律的層面對機構投資者的發展和監管進行探討，希望說明現存的有關機構投資者發展和監管制度安排上的缺陷以及如何重構機構投資者發展和監管的法律框架。
一、問題和困境
眾所周知，我們的管理層試圖通過加大培育機構投資者來穩定證券市場，引導證券市場。可悲的是，事與愿違，這些管理層曾經寄予厚望的機構投資者的表現卻是那么的差強人意。2001年下半年的股市暴跌雖然有多方面的原因，但這些在制度缺陷環境下孕育出來，先天畸形而后天又缺乏監管的機構投資者的推波助瀾，無疑加劇了這場股市動蕩的破壞力。問題出在什么地方呢？上海證券交易所研究中心某研究人員認為，由于微觀經濟基礎本身的問題和證券市場基本制度安排不到位，中國證券市場無論發展怎樣的機構投資者，都不可能真正彌補其基本缺陷。筆者認為，如果我們不在基本制度層面上狠下功夫，不在社會各個層面上建立起健全的基本游戲規則，而僅僅只是在市場操作層面照搬海外的某些市場技巧和工具，甚至以基本技巧和工具的隨意引進代替系統的基本制度建設，其結果將導致市場扭曲和市場缺陷進一步放大和增長，市場的制度性風險將會進一步積聚和加劇。這種局面將不能不加重人們對中國金融風險的擔憂，以及對機構投資者發展效果的擔憂。
二、美國機構投資者發展和監管的經驗
美國證券市場經歷了一個從分行監管為中心到流通交易監管為中心的發展過程，目前已經相當成熟。在這個發展過程中，機構投資者的發展和監管對穩定美國證券市場起到了舉足輕重的作用。
我們以開放式基金的發展和監管為例，探討一下美國在發展和監管機構投資者方面的經驗。我們認為，其成功經驗可以總結成如下幾個方面：
其一、完善的法律監管體系的建立和金融業管制的逐步放松為美國開放式基金的發展創造了良好的制度環境。在《證券法》（1933年）、《投資交易法》（1934年）、《信托契約法》（1939年）的基礎上，美國在1940年又頒布了《投資公司法》和《投資顧問法》。這些法律共同組成了一個嚴密而完備的法律體系。從根本上保證了美國開放式基金從一開始就走上了一條規范、健康的發展道路。同時，由于美國七十年代出現經濟滯漲，為了激發金融制度活力，鼓勵金融競爭，美國放松了對各類金融機構經營范圍的限制。證券公司、保險公司、基金管理公司和銀行在相對公平的前提下展開了激烈的競爭，特別是證券和銀行混業經營已經是一種不可阻擋的趨勢，這些都為剛剛興起的開放式基金的發展提供了良好的外部競爭環境。
其二、金融創新的迅速發展和養老金規模的迅速膨脹也為美國開放式基金的發展提供了很好的行業支持。八十年代以來，美國新的金融工具和新的融資技術出現了突飛猛進的發展。資料顯示，遠期、期貨、期權和掉期四種衍生金融工具交易的全美成交金額從1989年的7．198增長到了1992年的17．643。衍生金融工具的出現，為開放式基金提供了品種多樣的投資品種，這些投資品種可以通過套期保值來規避市場風險。從而可以使開放式基金在競爭中充分發揮其方便投資、專家管理、分散風險和規模經營的優勢。
其三、科學的基金運作機制和強烈的市場競爭意識是美國開放式基金發展的活力源泉。美國開放式基金多選擇以公司為主導的運作模式。這種模式的優點就是可以很好的平衡發起人、托管人、管理人以及持有人之間的關系。可以比較方便地建立起科學規范的內部制衡機制和激勵約束機制。這些機制可以從根本上保證投資者的利益安全。
三、我國機構投資者發展和監管的法律框架的重構
正如我們在前面提到的，大力發展機構投資者是世界上先進證券市場的經驗，是一種國際趨勢。同時，也是最重要的一點，我們的證券市場也很需要大量的機構投資者。2001年7月發表的《中國私募基金報告》披露，中國的地下私募基金規模在8000億—9000億元之間。之所以稱這些基金是“地下”私募基金，是因為這些基金無論是其存在形式還是其運作形式都在某種程度上超越了現行法律的規范。與此形成鮮明對比的是，有法可依，依法設立，同時被管理層寄予厚望的公募基金的數量卻小的可憐。至2001年12月31日，共有封閉證券投資基金48支，基金管理公司16家，基金規模690億元。開放式證券投資基金3支，基金規模超過100億。試想，想以區區700億來制衡8000億—9000億其結果會是怎樣？市場已經給了我們明確的回答。現在的第一個問題是，我們如何以法律的手段把數量如此巨大“地下”私募基金合法化，給眾多的機構投資者一個合法的“入口”。
從法律層面來看，現在市場上的公募基金和私募基金都應該歸屬于信托類的證券投資基金。剛剛頒布的信托法引進了一個非常獨特的法律制度———信托制度。這一制度源自英國，最初是那些富有的家族的長輩為了既讓他們的子孫過著像樣的生活，又不想讓他們已有的財富死后被不肖子孫揮霍殆盡而設計的一種財產處理辦法：一般是將財產交給一個能力上和品格上值得他信任的人去管理和處分，而讓其子孫從中領取收益。這樣做的目的是將財產權分成兩部分，有權管理和處分財產的人，不能收取利益（但可能收取一定的傭金）；收取利益的人卻無權管理處分（但可能有權進行監督）財產。與其他一般委托相比，信托制度的獨特之處在于通過巧妙的設計，將信托財產轉移給受托人并以受托人自己的名義進行管理和處分，使受托人享有充分的自；另外，信托關系并不因委托人的死亡、解散、破產或者其他情形而終止，具有一定的穩定性和長期性。
在現代，信托制度在民事領域之外有了更多的應用，并呈現出多樣化的趨勢，基金就是在信托法律關系基礎上發展起來的。為了保證基金財產的安全，基金在信托關系的基礎上還進一步細化了基金受托人的職能分工，將保管基金財產和資產管理兩個職責分別委托給基金保管人和基金管理人。基金保管人履行安全保管基金資產的職責，并負責辦理基金投資運作的具體清算交收業務。基金管理人以基金資產增值為目的，基金受托人履行投資運作的職能，負責管理基金資產。遺憾的是，我們的《信托法》只是原則性的規定了一些最基本的信托法律行為，而對證券信托投資基金幾乎沒有涉及。而《證券投資基金管理辦法》也只是對公募證券投資基金做了原則性的規定，對于私募基金也沒有任何的規定。于是，法律在這最不應該缺失的地方卻意外地缺失了。筆者認為，解決這一問題可以有兩個途徑。其一，就是修改現行的《信托法》增加證券信托投資基金的內容。其二，就是制定《證券信托投資基金法》，用單行法規的形式彌補法律的缺失。不管用哪種方式，目的都是希望通過法律的形式來界定證券信托投資基金的性質，法律主體，以及這些相關主體之間的法律關系。并就此使得眾多的機構投資者有一個合法的“入口”來進入證券市場。筆者認為，《證券信托投資基金法》應該是《信托法》的一種特殊形式，《信托法》則應該是《證券信托投資基金法》的立法依據。因此，我們在制定《證券信托投資基金法》的基本原則貫徹其中。對這些原則的理解和把握將直接影響到我們正確制定和有效執行《證券信托投資基金法》。從《信托法》來看，應該說信托關系里面包含了八項基本原則，這八項原則對于我們的證券信托投資基金的法律關系有著重大影響。1、信托財產上的權利與利益分離的原則。《信托法》立法里做了一個非常大的修正，與世界各國不一樣的是既沒有明確規定財產的所有權或者財產權屬于受托人，而只規定信托財產的經營管理的權利交給了受托人，這個基本的原則很重要。我們注意到《信托法》的這個特征告訴我們其目的是要同時兼顧兩方面的利益：一是受托人對于財產應該享有的完全分配的權利；另外一方面又要考慮到受益人對于這部分信托財產的本身所獲得的利益的保障，兩方面是對立統一的，單純強調某一方面都不符合《信托法》的原則。2、信托財產獨立的原則。這是《信托法》里非常重要的一個基本原則。雖然信托財產名義上屬于受托人，但又要求信托財產和受托人的其他財產不能混在一起，日本的信托銀行，或美國的信托基金等機構，都有一個理念，這就是信托的財產雖然名義上屬于受托人，但是它和受托人的其他財產隔了一個“不可逾越的鴻溝”，這二者不能混淆，不論是哪一種信托的基金，基金管理人必須把基金的財產和他自身的財產嚴格劃分開；也必須把他所托管的多少筆的基金的財產嚴格劃分開，只有這樣，我們才能保障信托財產完全獨立，避免造成財產的交叉與財產利益混淆。3、信托公示的原則。公示就是公開揭示，披露相關信息。《證券法》里面所體現的，是信息披露，而投資基金里面信托財產也涉及到這個問題。例如，這個建筑物是我的，我用信托的辦法交給你來管理，注冊登記的是我的名字，如果發生爭議，建筑物的歸屬究竟是誰的呢？那么，只有經過公示了以后，才能說是你的；如果沒有公示，這個建筑物只能是登記了誰的名字就是誰的，所以從這個意義上來說，將來設立投資基金不僅需要《證券法》里面所要求的這種公示制度，信息披露制度，而且要按照有關的法律就它里面的內容，哪些東西必須公開，依照什么程序公開，這些必須要有明確的規定才符合法律保護的原則，否則就不能受到法律的保護。4、信托目的合法性原則。信托從英國的法律一開始，就帶有一定規避法律的目的，即使現在許多國家和地區仍然存在著一些套錢、圈錢、洗錢操縱等違法行為。所以，我們國家現在的立法有一個很重要的精神，就是強調信托的設立必須合乎法律的目的。應該說，從《信托法》的設立，信托關系的設立，信托財產本身的設立，都應該遵循這樣一個重要的原則。5、受托人有限責任的原則。為了保護受托人的根本利益，維護信托關系的穩定性，規定了信托人有限責任原則。這個原則跟《公司法》概念差不多，我們知道在《公司法》概念里面的經理人，應當說，他對于公司的財產的損失一般情況只承擔有限責任，除非有惡意或有明顯的違背了法律規定的情況。信托財產在這一方面很類似，作為專門的受托人或機構，如果盡到了勤勉義務，對于這部分的財產經營中的損失，仍然是從信托財產里面去補償，但是，如果違反了忠實和勤勉的義務，按照我們《公司法》的理解來說，就是違反了法律、法規，或者超出了權限造成的損失，那就應當承擔相應的責任。6、確立了利益沖突的防范原則。第一個原則告訴我們，在信托關系里面必然會存在著利益的沖突，受托人來管理財產，和受益人得到利益，這之間是會有利益沖突的。我們現行的《信托法》里不允許委托人同時作為受托人，這個弊病很大。那么，這個弊病在我們的投資基金關系里面往往表現得比較多，如何克服解決這個問題是我們特別要注意的，由于財產的支配權完全在受托人手中，這樣就容易造成在這個利益沖突里基金管理公司利用支配權為自己牟取利益，所以，這一部分怎么來解決，仍然是我們各種類型的投資基金所要解決的法律關系里面很核心的問題。7、受益人保護加強的原則。我們知道在信托關系里面是三方關系，委托人，受托人和受益人，委托人往往在把財產交給受托人管理以后，在法律關系中他的地位就不重要了，信托關系里面處于核心地位的是受托人，因為財產的完全支配權在他手中，從信托關系來看，除了受益這個權利之外，他沒有財產的支配權。所以在信托的法律關系中，都特別重視如何保護受益人，從法律角度來看，如何保護受益人，其中最重要的一條就是給受益人以訴權的保護，所以如何通過訴訟保護實在很重要。8、專業的管理與效率的原則。既然《信托法》本身具有“受人之托，代人理財”的特殊功能，那么代人理財的受托人必須具有專業的管理水平與專業管理的效率。所以在我們的《證券信托投資基金法》中根據《信托法》的原則也要做出一些相應的規定，那就是受托人本身要具有專業水平，而每一個具體運作基金的人員也要有相應的水平和素質。這樣才能真正保障受托人能夠比投資人自己更好地管理這部分基金的財產，才能使投資人的利益得到很好的保障。
需要特別強調的是，我們在制定這些法律的時候，要切忌極端工具主義。經驗表明，機構投資者在證券市場上有很強的穩定市場、引導市場的功能。但是，我們不能在制定法律的時候人為地擴大這些功能，或者一廂情愿地制定一些所謂的鼓勵性條款來強化這些功能。正確的做法應該是，我們要把這些機構投資者看作具有獨立“人格”的法律實體。我們要首先考慮這些實體在市場上的本質屬性，作為一類投資主體，贏利和避險應該是他們追求的目標。我們的法律也只有在尊重并體現他們的這種內在屬性的基礎上才能使他們釋放出穩定市場和引導市場的外在功能。那種舍本趨末的極端工具主義的做法，將會極大地損害機構投資者的利益，其外在功能也將無法發揮，進而給我們的市場帶來災難。
當機構投資者有了一個合法的“入口”以后，接下來的第二個問題就是：如何規范這些機構投資者的市場行為，這種規范更多意義上是監管。古語云：水能載舟亦能覆舟。這些機構投資者由于強大的資金、信息以及人才優勢，其市場能量巨大。如果監管得當，市場必將因為他們的存在而穩定健康發展；反之，必將釀成市場劇烈動蕩，甚至危及金融安全。就證券市場而言，對機構投資者的監管不外從人員、組織機構、信息披露、資金運營、交易方式、風險控制等幾個方面入手。為了很好地把這幾方面的監管落到實處，從法律的層面，筆者認為應該盡快修改現行法律。首先是《公司法》，其次是《證券法》。由于《公司法》施行較早，許多內容當時沒有考慮到，應該考慮增加這些內容。《證券法》的問題是，一方面該法規定比較原則，缺乏可操作性。另一方面該法的一些條款過于保守，不適應快速發展的證券市場的要求。應該考慮通過制定實施細則的辦法來彌補。道理很簡單，如果我們用缺乏可操作性的法律來監管，那么我們的監管注定將是蒼白無力的。在此基礎上，我們要針對機構投資者的特點出臺一些具體的規定，比如，信息披露方式的規定、資金運營方式的規定以及風險預警方式的規定等來豐富我們的監管法規。使得機構投資者在證券市場上的所有市場行為都在我們的法規制約之下進行，那樣，我們的監管才能落到實處。這里要強調的是，我們在制定相關監管法規和制度的時候，一定要克服重實體、輕程序的傾向。一般來講，我們會很注意需要監管行為的實體法特征，而對用什么樣的程序或制度來發現和控制這些行為往往重視不夠。比如，我們在《證券法》中規定了操縱市場的行為是法律禁止的，但對如何發現、用什么樣的程序來保證發現以及靠什么樣的部門和人員來發現卻規定的很少。當然，想靠一部實體法達到所有這些目的也是不現實的，重要的是，我們要意識到實體法的局限性，在監管過程中制定并完善程序法的內容和相關的組織機構。事實上，如今證券市場上一些違規行為，并不是因為法律上沒有規定，恰恰是我們在配套的程序法的制定以及配套實施組織的構建上嚴重滯后。
我們的第三個問題是，即便是再好的法律，再完善的監管也不能保證市場參與主體不會為了自己的利益而違反法律。當我們遇到這些鋌而走險的違法者時，我們的法律就應該讓這些違法者受到應有的懲罰，對因為這種違法行為給其他當事人造成的損害給予相應的補償。這就要求我們有完備的司法救濟制度。司法救濟制度包含兩個層面的意思：其一，就是對違反規則的行為進行處罰，恢復規則，維護規則的權威性；其二，就是對因違法行為給其他市場主體造成的損害進行補償。這種司法救濟制度通常包括三個層次：行政、民事和刑事。這里的行政主要是指對那些法律禁止的行為進行行政處罰；這里的民事主要是指對受害當事人進行民事補償；這里的刑事主要是指對違法當事人進行刑事處罰。就當前的證券市場而言，行政的方式較多也較完善，比如：談話制度，市場禁入制度等。而民事的制度卻在相當長的一段時間內是空白，所幸的是，最近這方面有了一點好的動向，最高人民法院就受理證券市場因虛假陳述引起的民事侵權糾紛案件下達了司法解釋。需要指出的是，僅靠這樣一個司法解釋是遠遠不夠的，道理很簡單，它只是對眾多證券違法行為造成民事侵權中的一種行為作出的司法解釋，難以適應實際的需要。因此，我們有必要考慮制定一整套這樣的法規來完善我們的民事司法救濟制度。至于刑事司法救濟制度，我們在實體法上的規定是比較充分的，但問題就在于，我們在程序法上在很長的時期內都是一片空白。現實中，一個人可能因為盜竊幾千元而被判入獄幾年，而在證券市場上通過違法的手段聚斂幾千萬乃至幾億而得不到任何刑事處罰。造成這種現象的根源就在于在涉及證券犯罪領域我們沒有完善的刑事司法救濟制度。當然，最近情況有了可喜的變化，中國證監會已經成立了反證券犯罪偵察局，這將在組織和人員上保證我們的刑事司法救濟制度得到落實，但我們同時也必須看到，在這方面我們還有很多工作要做，我們的許多程序性和制度性的東西還急待完善。只有這些制度都完善了，我們才能夠及時發現證券犯罪、有力打擊證券犯罪、有效遏制證券犯罪，使證券市場在一個良好的法制環境下健康運行。在此，筆者還想對三種司法救濟制度的特點進行操作層面上的比較，以便我們清楚的認識到他們各自的局限性。首先，我們來看民事救濟制度，民事救濟制度的優點主要體現在以下兩個方面：1、有利于多重監督。民事訴訟的提起者多為受侵害的當事人，由于他們與類似基金管理人等機構投資者有密切的利益關系，因此他們會比行政管理部門更關注機構投資者的動向，更容易發現違規和違法的行為，這樣，機構投資者就處在了多重監管之下。2、有利于使真正的受害者受到補償。民事救濟是由特定的投資者提出的，如果勝訴投資者就能夠得到實際的補償。但如果過分依賴民事救濟制度，也會有很多不足，主要表現在如下幾個方面：1、效率不高。與行政救濟相比，民事救濟耗時較長，成本較高，不利于及時有效的解決利益沖突。2、法律效率滯后。民事救濟主要是一種事后補救措施，只有在損害已經造成，民事救濟機制才開始介入，因此，民事救濟制度有很強的被動性，這在很大程度上削弱了民事補救的效果。3、懲罰力度不夠。由于這種民事救濟主要是補償性而非懲罰性的，這樣，對那些惡意的機構投資者并不能有明顯的威懾力，不能起到良好的預防利益沖突的效果。4、存在濫提訴訟的危險。允許當事人提起民事訴訟，可能會誘使一些投資者利用機構投資者比較注重名譽的弱點來濫提訴訟，進行“訴訟訛詐”。與民事救濟制度主要是維護特定投資者利益相對，對于刑事救濟制度而言，刑事處罰的出發點不是維護某種特定的投資者，而是維護證券市場的公平性和完整性，維護社會公共利益。刑事懲罰制度的最大特點是具有很強的威懾性。但就證券市場而言，我們不能夠過分依賴刑事救濟制度。其局限性也很明顯：1、與民事救濟相比，刑事制裁的舉證責任要重的多，一般采用“無罪推定的原則”，舉證責任通常在公訴人。如果過分依賴刑事制裁可能會使得一些機構投資者的違法行為因為證據原因得不到應有的懲罰。2、現代證券交易一般都是無紙化的電子交易，相關的交易記錄很容易被有意破壞，發現證據和收集證據也很困難，這樣就會使得刑事處罰達不到預期的效果。與民事和刑事救濟制度相比，行政救助制度在證券市場上有著明顯的優勢：1、管制能力。現代證券活動的復雜性是有目共睹的，無論是交易手段的電子化、金融工具衍生化還是投資理論的定量化。與普通投資者和司法機關比較，證券主管機關在處理證券市場的問題時有著明顯的專業優勢。2、管制效率。行政監管相對于民事和刑事程序而言，其靈活性和簡便性顯而易見。3、預防作用。民事和刑事救濟制度多半是事后救濟，而行政救濟制度可以事前通過各種手段來預防，有很好的預防功能。筆者認為，這三種司法救濟制度是相輔相成的，不可偏廢。只是要區別不同的情況合理使用，有效組合。
同時，我們還要加快相關市場制度的建設以及金融產品創新步伐。比如，健全而公正的產權交易制度。由于機構投資者本身資金來源、用途、以及投資偏好決定了機構投資者與一般個人投資者的一個很大的區別在于：很多的機構投資者都可能因為投資的需要，主動或被動的成為所投資公司的長期股東，如果沒有健全公正的產權交易制度，將不利于機構投資者有效的行使權利，規避風險，也會挫傷機構投資者的投資信心，客觀上造成投機盛行的局面。另外，要根據市場需要，不斷推出新的金融工具來滿足機構投資者在投資品種和投資組合上的需要。筆者認為，作為機構投資者他們比一般的個人投資者更理性，更注意規避風險。但目前市場上以規避風險為出發點設計出的金融工具很少，這在客觀上抑制了機構投資者的發展。事實上，美國等發達國家的證券市場正是伴隨著期權、期貨、期指等金融衍生工具的創新而蓬勃發展起來的。因此，我們應當很清醒的意識到我們在這方面的差距，盡量為機構投資創造一個有豐富投資工具的投資市場。
另外，我們要認真研究不同類型的機構投資者的不同特點，在這個基礎上制定相應的法律法規和制度。比如，保險公司、社會保障基金、財政頭寸資金等不同的投資主體有著不同的特點和不同的投資偏好。認真研究這些機構投資者的需求也應當是我們必須做的一個很重要的工作。筆者想要說明的是，我們建立各種制度不是目的，這些制度一定是為市場服務的，他們的最終歸宿一定應該是健康的證券市場。因此，我們在制定和完善這些制度時一定要認真了解市場，了解市場的規律和需求，了解市場參與主體的需求。也只有這樣，我們的法律和制度才會是符合市場需要的，也只有這樣這些法律和制度才可能發揮應有的作用。同時，法律和制度是有層次的，我們不能急功近利，在沒有完善最根本和最基層的制度前，盲目引進所謂的先進的淺層面的技巧，這樣做往往弄巧成拙。
1．1研究對象以2012年底河北省省、市、縣三級疾控中心及石家莊市職防院、保定市職防所、張家口市地病所、衡水市結防所及華北石油疾控中心所有工作人員為調查對象。
1．2方法
1．2．1調查方法:2013年5～6月對全省疾控機構進行問卷調查。調查表由省疾控中心有關專家自主設計完成，各疾控機構選派調查員，經統一培訓后負責本單位調查工作。
1．2．2研究內容:調查各疾控機構一般情況、工作人員崗位類別、年齡、工作年限、學歷與職稱等情況;通過當地統計局或公安局等部門調查各設區市常住人口數量、轄區地理面積和GDP。對疾控人力資源一般情況進行描述性分析，對人力資源按服務人口、面積和GDP配置的公平程度進行分析。
1．2．3數據的整理和分析:應用SPSS18．0統計軟件，洛倫茲曲線的繪制和基尼系數的計算均在Excel2007軟件中完成。由于本研究目的在于探討全省各市疾控人力資源配置情況，故在分析時將專業院所、華北石油疾控中心的數據計入所在市疾控機構。
1．2．4質量控制:各疾控中心選派的調查員經過統一培訓，嚴格按照填表說明填寫調查表;各單位首次上報的調查材料，均經過多次校驗，有邏輯錯誤或與河北省衛生統計年鑒有較大出入的內容均與調查單位進行聯系予以修正或確認。
2結果
本次調查共涉及全省11個設區市，包括省疾控中心、11個市級疾控中心、182家區縣級疾控中心(包括新成立的、尚無統一行政編碼的區縣級疾控中心)、4家專業院所和華北石油疾控中心，共199家疾控機構，共回收調查表199份，調查表回收率100%，經檢查調查表合格率100%。
2．1一般情況
2．1．1人力資源總量:截止2012年底全省疾控機構工作人員總數為9739人。按單位級別看:省疾控有533人，占全省疾控機構工作人員總數的5．47%;市級疾控機構共1863人，其中人數最多的是石家莊市(385人)，最少的是衡水市(104人)，各市平均人數為(169．36±81．32)人;區縣級疾控機構共7343人，其中人數最多的是廊坊市三河市(132人)，人數最少的是張家口市下花園區(7人)，平均人數為(42．69±21．90)人。按人員狀態看，在編在崗的占總人數的75．48%，在崗不在編的占17．91%，在編不在崗的占5．05%，其他情況(如尚未確定編制情況的)有1．56%。按崗位類別看，人數最多的是專業技術人員7025人(74．46%)，其次是技術工1437人(15．23%)，工勤人員和管理人員的比例分別為5．41%、4．90%。
2．1．2年齡結構:全省疾控人員年齡18～67歲，平均年齡(40．31±9．72)歲，年齡35～44歲的比例最大(33．89%)，其次為25～34歲(27．08%)，25～54歲的比例為86．79%。省、市、縣三級疾控機構工作人員平均年齡依次減小。
2．1．3工作年限:全省疾控人員工作年限最短的不足1年，最長的48年，平均(19．70±11．18)年，工作年限為20～29年的比例最大(29．55%)，其次為10～19年(25．11%)，10年以上的比例為77．31%。省、市、縣三級疾控機構工作人員工作年限比例最大的都是20～29年組，所占比例依次降低。2．1．4學歷:全省疾控機構共有博士研究生22人(省疾控15人、石家莊市4人、唐山市3人)，占總人數的0．23%;碩士研究生176人，碩博士研究生共占總人數的2．03%。學歷比例最高的是中專及以下(42．39%)，其次是大學專科(35．79%)。省級、市級疾控學歷比例最高的都是大學本科，縣級學歷比例最高的是大學專科。
2．1．5職稱:疾控人員的職稱分為專業技術職稱和工人職稱，全省專業技術職稱的人數占70．01%，工人職稱的7．26%，無技術級別的22．73%。專業技術職稱中正高級職稱的有2．59%，副高級5．79%，初級34．96%;工人職稱中比例最高的是高級工(2．75%)，其次為工人技師(1．86%)。省、市、縣三級疾控機構高級職稱人員的比例依次降低。
2．2疾病預防控制人力資源配置情況
2．2．1按服務人口:2012年河北省常住人口7359．5萬人，全省疾控人員總數為9739人，人均服務人口為0．76萬人，各市人均服務人口最多的是邢臺(1．20萬人)，最少的是承德(0．57萬人)。
2．2．2按服務面積:河北省轄區面積189719平方公里，全省疾控人員總數為9739人，人均服務半徑為3．35km，各市人均服務半徑最大的是承德(4．36km)，最小的是廊坊(1．67km)。
2．2．3按經濟發展水平:2012年全省地區生產總值26811．72億元，全省疾控人員總數為9739人，每億元GDP能夠支持的疾控人員數為0．34人，各市每億元GDP能夠支持的疾控人員數量最多的是張家口(0．58人)，最少的是唐山(0．14人)。
2．2．4疾控人力資源配置的公平程度:對衛生資源配置公平程度分析最常用的方法:洛倫茲曲線(Lorenzcurve)和基尼系數(GiniCoefficient)。用各地市疾控機構人員總數除以該市常住人口數(即每萬人口擁有的疾控人員數)，將各市每萬人口擁有的疾控人員數按從小到大排列，計算各市累計人口百分比和累計疾控人員百分比，繪制疾控人員按服務人口進行配置的洛倫茲曲線。按同樣方法計算每平方公里服務面積擁有的疾控人員數/每億元GDP擁有的疾控人員數，按升序排列，分別以服務面積累計百分比/GDP累計百分比和疾控人員累計百分比，繪制洛倫茲曲線。分別計算三條洛倫茲曲線的擬合一元二次方程，利用定積分求得各市疾控人員按服務人口、服務面積、GDP的基尼系數分別為0．12、0．32、0．07。
3討論
3．1總量情況根據《2012年全國疾病預防控制基本信息統計分析報告》，我省省級疾控中心人數高于全國平均水平，但明顯低于北京、上海、四川等省/直轄市;市級疾控中心平均人數高于全國平均水平;縣級疾控機構人數低于全國平均水平和全國60%省/直轄市的縣級疾控。縣級疾控機構在崗不在編的人員比例過大，顯示出縣級疾控中心缺少編制的情況突出，沒有編制容易造成優秀人才流失，不利于組織結構的穩定和長期發展。各級疾控中心專業技術人員的比例均明顯低于《疾病預防控制體系建設研究報告》(以下簡稱《報告》)中建議的比例，同時低于部分省市的這一比例。
3．2人員結構從年齡和工作年限可以看出，我省疾控人員隊伍偏老化，尤其以省級、市級疾控機構明顯，年齡結構不合理;碩博士研究生的比例較低，本科學歷的比例低于《報告》中建議的水平，與吉林省、湖北省情況相似;按照《報告》中建議各級疾控中心的高、中、初、級職稱的比例，我省省、市兩級高級職稱的比例偏高，而縣級疾控中心初級職稱的比例偏高，說明職稱結構有待完善。
3．3人力資源配置公平程度通過洛倫茲曲線可以看出疾控人員按服務人口和GDP的分布比較接近公平線，而按服務面積的分布遠離公平線。基尼系數也顯示出按服務人口和GDP的人力資源配置公平程度高，而按服務面積配置的公平性較差。分析出現這一現狀的原因與多年來衛生資源的配置均是按照服務人口計算，而疾控中心屬于全額撥款的事業單位，依靠地方財政的支撐，所以疾控人力的配置與服務人口和GDP的關聯度較高，而服務面積未曾進入資源配置的計算范疇，故公平性較差。
4建議
4．1控制總量，增加基層疾控機構人員編制由于人力資源部門一直嚴格控制疾控機構編制數量，各級疾控中心普遍存在編制不足的情況，疾控中心在吸納新人方面慎之又慎，或是采取“以進補退、控制總量”的做法，造成目前疾控機構無編工作人員比例大，人才流失嚴重，人員隊伍逐漸老化，年齡結構出現斷層，長此以往必將影響疾控機構職能的發揮和持續發展，尤其是基層疾控機構，此類問題更加嚴重。建議衛生行政部門根據實際需要適當增加疾控機構編制數量，對基層疾控機構給予適當的政策傾斜，同時疾控機構要不拘一格引進人才，吸引優秀的醫學院校畢業生，增加專業技術人員的比例。
4．2不斷調整人才梯隊結構，注重人員培訓和繼續教育人員隊伍的年齡結構、專業結構、崗位類別和綜合素質直接影響服務質量和疾控機構職能的發揮，建議疾控機構管理人員充分認識機構的人才梯隊結構，在選拔人才時結合年齡、專業、技術職稱、人員素質等因素合理調整人才梯隊結構，同時注重提高現有工作人員的素質，充分利用各種政策和資源，加大繼續教育和人員培訓進修的支持力度，不斷提高人力隊伍整體素質。
論文關鍵詞：非營利科技機構；法律；政策；建議
作為科技創新服務體系重要組成部分的科技中介機構，尤其是非營利科技機構，其發展與壯大對于我國順利實施產業結構優化與調整，提高抗擊國際金融風險等能力，由經濟大國變為經濟強國，由中國制造變為中國創造，具有重要的戰略意義。
在中國，非營利科技機構跟它的上層概念“非營利組織”一樣，目前還沒有相應法律法規來規范、支持它的發展，只是2000年由科技部、中編辦、財政部和稅務總局制定的并由國務院轉發的《關于非營利性科研機構管理的若干意見(試行)》有所涉及。根據意見中“非營利性科研機構以推進科技進步為宗旨，以營利為目的，主要從事社會公益為主的學科研究、技術咨詢與服務活動”“非營利性科研機構具有獨立法人資格，執行國家的法律、法規，政府有關部門的指導下，自主管理”“非營利性科研機構要根據國家法律、法規的規定和出資者的約定，制定章程，明確機構宗旨、業務領域、組織結構、決策監督程序、內部管理制度”等捕述(不是定義)，對這類機構有了一些抽象概念。
1．非營利科技機構的法律定位
在國內，由于非營利科技機構沒有明確的法律地位，實際存在形式有的是事業單位，有的是非企業法人、有的是實質上的財團法人(我國沒有明確提出此概念)，形式多樣。隨著我國市場經濟體系的進一步完善，非營利科技機構也在逐步發展壯大。與之相適應，國家也出臺了一些與非營利組織和非營利科技機構相關的不成體系的“補丁式”文件。但始終沒有涉及到法律定位這一根本問題。為達到既要保持穩定又要加快發展的目的，在參照發達市場經濟國家和地區經驗的基礎上，筆者建議對“民法通則”關于法人的章節盡快做出修改，并同時修改社會團體登記管理條例相應的條款，存事業單位沒有完全退出；我國法律框架之前，新增非營利科技機構法人作為過渡。
從圖1可以看出，社團法人可根據科教文衛等不同目標，建立相應的非營利機構。
2．非營利科技機構的認定與管理
迄今為止，我國尚未制定非營利科技機構的認定與管理的正式法律。2000年民政部頒布了《科技類民辦非企業單位登記審查與管理暫行辦法》，這是我國唯一涉及科技類非營利機構認定的部門規章，其中只涉及了民政部登記和科技部負責審查，缺乏實際運行和管理的條款，實際操作較困難。另外，雖然在《關于非營利性科研機構管理的若干意見(試行)》中有“科研機構按非營利機構運行和管理的認定條件、規章制度和配套政策等，由科技部會同財政部、中編辦、國家稅務總局另行制定”的規定，但到日前為止，這“另行制定”的政策毫無蹤影，因此近10年來科技類非營利機構沒有得到大的促進和發展。建議我國應盡快制定“科技類非營利機構條例”，指導各地方政府制定非營利科技組織認定與管職實施細則，從而健全非營利科技機構法律體系。
由于非營利科技機構實際仔存形式很多，此建議新制定的條例和符地的實施細則中應涉及以下幾方面內容。
(1)財務與會計。
改革現行的事業單位會汁制度，創建非營利科技機構的會汁模式和統一規范的會計準則體系，構建起我舊政府會計、非營利科技機構會計和業會計大會計體系的新模式。
一是非營利科技機構會汁準則?涉及的內容與事業單位會汁準則基本相同，其日的、意義及作用存此不作闡述，縣就具體內容提出建議。①會計基本前提。與事業單位一致，為會計主體、持續經營、會計分期和記帳本位幣。但對會計主體再新確定，對于非營利科技組織來說，應引進“項目”概念，進行項只管理，以確立新的會計主體②會計要素、建議增加財務狀況變動表或現金流量表(現金流人、現金支、現金凈流量)。
二是非營利科技機構財務與基金管理。涉及這方面的規定很多，在此只做框架描述①制定財務管理的有關規定：如盈余分配約束、支出比例、行政方而開支比例、財務公開制度等。②制定投資活動有關規定、如投資的基本原則、理事會責任追究制、專業咨詢和投資經理制、投資類的限制等。③制定財務督制度。如非營利性的約束、受贈財產支出比例約束等。④有關財務控制的艦定如支出權限的流轉、預算的調整等．⑤基金管理規定如基金投資原則、基金投資策略與注意事項等。
(2)桶利與保險
結合我同發展現狀，就非營利科技機構從業人員的編利需求提出建議。
①津貼：非營利科技機構的從業人員少應留目前事業單位所享有的保健、誤餐、交通等各項津貼；津貼汁人員工個人所得；津貼標準的制定及變更由非營利科技機構理事會根據國家宏觀調控標準議定。
②假期非營利科技機構的從業人員除享受國家法定節假H和其他假期之外，還可享受特別休假(取代公休假)，可參照的標準：非營利科技機構從業人員自服務于本機構滿一年起享受特別休假：服務1年以上3年未滿者7日；服務3年以上5年未滿者lO日；服務5年以上10年末滿者14日；服務10年以上者，每一年加1日，加至30日為止。:
③培訓。非營利科技機構的從業人員依照組織規定之程序可享受培訓福利；組織為此項福利所列支經費不計人員工個人所得，可按組織運行成本處置；非營利科技機構年度培訓經費需由理事會審議批準。
④社會統籌保險：非營利科技機構從業人員應按照國家規定參加失業、醫療等各類社會統籌保險。
⑤個人帳戶養老保險。非營利科技機構需為其從業人員建立個人養老保險帳戶，由國家、非營利科技機構、員個人分攤保險費用，且員工個人分攤不超過50％。其中組織承擔部分不計人員工個人所得，而是納入運行成本。
⑥附加體保險。非營利科技機構可為其從業人員投保團體保險，具體險種、范用、保額及保費分攤標準南組織理事會確定。其中組織承擔部分計人員工個人所得，可納入運行成本。
(3)審計。
建議根據《中華人民共和國審汁法實施條例》和有關非營利科技機構的認定和管理辦法制汀具體的(可參照行業性)《非營利科技機構負責人離任審計實施細則》《非營利科技組織年度審計實施細則》和《非營利科技機構內部審計實施細則》等法規，從而讓非營利科技機構的公益性、道德感和使命感得到充分體現和保障。
3．非營利科技機構的稅收政策
目前我國對非營利機構規定了名日繁多的稅收優惠政策，但基本上涵蓋了向非營利組織征收的各個稅種，如所得稅、營業稅、增值說、消費稅、關稅、房產稅、土地稅和車輛購置稅等。在此僅討論所得稅、營業稅。
我國《企業所得稅法》《公益事業捐贈法》《事業單位、社會團體、民辦非企業單位企業所得稅征收管理辦法》《關于非營干利性科研機構稅收政策的通知》等法規、政策在一定程度上體現了對非營利科技的稅收優惠，但由于政策的不配套，非營利科技機構無法享受這些優惠。比如《中華人民共和國企、所得稅法》的第二十六條第(四)款“符合條件的非營利組織的收入”就讓人無法理解和操作。另外《關于非營利性科研機構稅收政策的通知》是一項有針對性的政策，但由于配套的認定管理辦法未出臺而令眾多非營利性科研機構可望而不可即。此，建議政府盡快修訂《中華人民共和國業所得稅法》，明確關于非營利科技機構的有天免稅政策；盡快出臺《關于非營利科研機構稅收政策的通知》的具體執行辦法，讓非營利科技機構十年的期待得到落實。我國非營利機構情況復雜，制定統一的稅收政策難度較大，建議先選擇一些非營利機構發展成熟的行業，如科技領域進行實踐，盡快出臺《非營利科技機構稅收管理條例》，指導、規范相應的稅收工作。
